Le marché pourrait-il se tromper sur la société Mosaic (NYSE:MOS) compte tenu de ses perspectives financières attrayantes ?

Analyse des stocks

Il est difficile de s'enthousiasmer après avoir regardé les performances récentes de Mosaic (NYSE:MOS), alors que son action a baissé de 31 % au cours des trois derniers mois. Cependant, un examen plus approfondi de ses finances saines pourrait vous faire réfléchir à nouveau. Étant donné que les fondamentaux déterminent généralement les résultats du marché à long terme, la société mérite d'être examinée. Dans cet article, nous avons décidé de nous concentrer sur le ROE de Mosaic.

Le ROE ou le retour sur capitaux propres est un outil utile pour évaluer l'efficacité avec laquelle une entreprise peut générer des retours sur l'investissement qu'elle a reçu de ses actionnaires. En d'autres termes, il s'agit d'un ratio de rentabilité qui mesure le taux de rémunération du capital apporté par les actionnaires de l'entreprise.

Voir notre dernière analyse pour Mosaic

Leformule de rentabilité des capitaux propresest:

Rendement des capitaux propres = Bénéfice net (des activités poursuivies) ÷ Capitaux propres

Ainsi, sur la base de la formule ci-dessus, le ROE pour Mosaic est :

24 % = 2,9 milliards de dollars US ÷ 12 milliards de dollars US (sur la base des douze derniers mois jusqu'en mars 2023).

Le « retour » est le bénéfice annuel. Cela signifie que pour chaque dollar d'avoir des actionnaires, l'entreprise a généré 0,24 $ de profit.

Jusqu'à présent, nous avons appris que le ROE est une mesure de la rentabilité d'une entreprise. En fonction de la part de ces bénéfices que l'entreprise réinvestit ou "conserve", et de l'efficacité avec laquelle elle le fait, nous sommes alors en mesure d'évaluer le potentiel de croissance des bénéfices d'une entreprise. En supposant que tout le reste est égal, les entreprises qui ont à la fois un rendement des capitaux propres plus élevé et une meilleure rétention des bénéfices sont généralement celles qui ont un taux de croissance plus élevé par rapport aux entreprises qui n'ont pas les mêmes caractéristiques.

Pour commencer, Mosaic a un ROE assez élevé, ce qui est intéressant. Deuxièmement, même lorsqu'on le compare à la moyenne de l'industrie de 16 %, le ROE de l'entreprise est assez impressionnant. Par conséquent, la croissance exceptionnelle de 58 % du revenu net de Mosaic au cours des cinq dernières années n'est pas une surprise.

Nous avons ensuite comparé la croissance du revenu net de Mosaic avec l'industrie et nous sommes heureux de voir que le chiffre de croissance de l'entreprise est plus élevé par rapport à l'industrie qui a un taux de croissance de 15 % au cours de la même période.

La croissance des bénéfices est une mesure importante à prendre en compte lors de l'évaluation d'une action. Ce que les investisseurs doivent ensuite déterminer, c'est si la croissance attendue des bénéfices, ou son absence, est déjà intégrée au cours de l'action. Cela les aide ensuite à déterminer si le stock est placé pour un avenir brillant ou sombre. Le MOS est-il correctement valorisé ? Cette infographie sur la valeur intrinsèque de l'entreprise contient tout ce que vous devez savoir.

Le ratio de distribution médian sur trois ans de Mosaic est inférieur à 5,3 %, ce qui signifie qu'il conserve un pourcentage plus élevé (95 %) de ses bénéfices. Cela suggère que la direction réinvestit la plupart des bénéfices pour faire croître l'entreprise, comme en témoigne la croissance observée par l'entreprise.

De plus, Mosaic est déterminé à continuer de partager ses bénéfices avec les actionnaires, ce que nous déduisons de sa longue histoire de versement de dividendes depuis au moins dix ans. Nos dernières données d'analystes montrent que le futur ratio de distribution de la société devrait atteindre 21 % au cours des trois prochaines années. Ainsi, l'augmentation attendue du taux de distribution explique la baisse attendue du ROE de la société à 7,6 %, sur la même période.

Dans l'ensemble, nous estimons que la performance de Mosaic a été assez bonne. En particulier, nous apprécions le fait que l'entreprise réinvestisse massivement dans son activité, et à un taux de rendement élevé. Sans surprise, cela a conduit à une croissance impressionnante des bénéfices. Cela dit, en étudiant les estimations actuelles des analystes, nous avons été préoccupés de voir que si la société a augmenté ses bénéfices dans le passé, les analystes s'attendent à ce que ses bénéfices diminuent à l'avenir. Pour en savoir plus sur les prévisions de croissance future des bénéfices de l'entreprise, consultez cegratuitrapport sur les prévisions des analystes pour l'entreprise pour en savoir plus.

Quels sont les risques et opportunités pour Mosaic ?

NYSE : MOS

Mosaïque

The Mosaic Company, par l'intermédiaire de ses filiales, produit et commercialise des nutriments concentrés à base de phosphate et de potasse en Amérique du Nord et à l'étranger.Afficher plus

Récompenses

Le ratio cours/bénéfice (4,1x) est inférieur au marché américain (15,2x)

Les revenus ont augmenté de 6,8 % au cours de la dernière année

Des risques

Les revenus devraient baisser en moyenne de 25,4 % par an au cours des 3 prochaines années

Cours de l'action

Capitalisation boursière

Retour 1 an

Recherches complémentaires sur la mosaïque

Des retours sur cet article ? Préoccupé par le contenu ?Contactez-nous directement.Vous pouvez également envoyer un e-mail à l'équipe éditoriale (at) Simplywallst.com. Cet article de Simply Wall St est de nature générale.Nous fournissons des commentaires basés sur des données historiques et des prévisions d'analystes uniquement en utilisant une méthodologie impartiale et nos articles ne sont pas destinés à être des conseils financiers. Il ne constitue pas une recommandation d'achat ou de vente d'actions et ne tient pas compte de vos objectifs ou de votre situation financière. Notre objectif est de vous apporter une analyse ciblée à long terme basée sur des données fondamentales. Notez que notre analyse peut ne pas tenir compte des dernières annonces d'entreprises sensibles aux prix ou des documents qualitatifs. Simply Wall St n'a aucune position sur les actions mentionnées.

The Mosaic Company, par l'intermédiaire de ses filiales, produit et commercialise des nutriments concentrés à base de phosphate et de potasse en Amérique du Nord et à l'étranger.

Bilan impeccable et bon rapport qualité prix.